Кому на пенсии жить хорошо?

Подбор спикеров диктовался желанием показать, как можно действовать: что предпринять «здесь» и что предпринять «там». Попутно хотелось рассказать про то, как обстоят дела с пенсионной системой «у нас» и «у них». Все цели полностью достигнуты.

Первым на собрании Дискуссионного клуба Executive.ru выступал Дмитрий Чалый. Участники буквально заваливали его вопросами и комментариями, которые не оставались без его ответа.

Мы узнали, как выглядит пенсионная система ряда европейских стран, подробно рассмотрели, как строится российская пенсионная система, что может выбрать российский гражданин из возможных предложений. В принципе, все мы знаем, что ничего хорошего ожидать не приходится, пенсионная система у нас ассоциируется только с чем-то очень грустным. Но тем и отличается профессионал, что на конкретный вопрос он может дать конкретный ответ. Многие вещи оказались для присутствующих открытием, например, то, что ПФР на свое функционирование может тратить часть направляемых в него денег (то есть тех денег, которые должны идти на выплаты пенсий), а НПФ могут тратить только до 15% от заработанной ими прибыли (не уменьшая тем самым объема средств, направляемых на инвестирование).

Красной нитью через выступление Дмитрия прошла мысль, что ПФР не видел и не видит своей задачей зарабатывать какую-либо значимую доходность на средства пенсионного фонда. В среднем это порядка 5% годовых за прошедший период. Доходность не покрывала инфляцию. Задача «зарабатывать» была поставлена перед зародившимся институтом НПФ. Их среднегодовая доходность (по средствам ОПС) была порядка 10-15%. Наиболее крупные и «рыночно ориентированные» из них даже те убытки, которые реально были получены за 2008 год, взвалили на себя, а не на клиентов (то есть покрыли за счет учредителей).

На всех этапах рассказа о том, как инвестируются средства, тем или иным путем попадающие в ПФР и НПФ, участников особо интересовал вопрос гарантий: кто и какие гарантии дает будущим пенсионерам. Дмитрий подробно останавливался на этих моментах. В общем, гарантий сохранности капитала как таковых не дает ни ПФР, ни НПФ, но последние заинтересованы не только в сохранности, но и в прибыли, потому что не могут жить на что-то другое, к тому же это рыночные институты, если они будут показывать плохие результаты управления, у них не будет клиентов. Ведь перевести свои пенсионные накопления (страховую часть) можно каждый год, без каких-либо технических проблем. К тому же ФСФР давит на НПФ, заставляя их работать с прибылью.

В общем, перевод страховой части из ПФР в НПФ, программа софинансирования «1000 на 1000» (уверен все слышали и знают), и, конечно, открытие программы добровольного пенсионного обеспечения (ДПО) – это реальные возможности увеличить свою будущую пенсию с помощью НПФ. Также была кратко рассмотрена такая возможность, как накопительное страхование жизни, и отличия НСЖ и ДПО, плюсы и минусы того и другого. В общем, было объяснено все, вплоть до того что надо сделать чтобы то что интересуют человека взять и оформить.

Егор Косолапов рассказал об одном из самых распространенных способов, с помощью которого жители развитых стран накапливают собственный пенсионный капитал, – инвестиционных программах типа Unit-Linked. Поскольку это также сфера и моей деятельности как финансового советника, я с особым интересом следил за реакцией зала. Тут, конечно, вопросов было меньше (многое для участников было совсем внове), но любопытства – не меньше.

С помощью инвестиционных программах типа Unit-Linked можно делать удобные небольшие регулярные отчисления (от $250 в месяц) в собственный инвестиционный портфель и все отчисления целиком направлять на приобретение выбранных самим человеком взаимных фондов. Взаимные фонды – это зарубежный аналог наших ПИФов, но их возможности по инвестированию и видовое разнообразие так огромны, что можно реализовать любую инвестиционную стратегию и идею.

Доходность такого портфеля не является гарантированной, но в зависимости от личной инвестиционной стратегии клиента, от выбранной им более агрессивной или более консервативной стратегии, можно задать степень риска и соответственно создать более агрессивный (нацеленный на рост в долгосрочной перспективе) или более консервативный (для сохранения капитала и небольшого дохода) портфель. Главные отличия таких программ: деньги и активы хранятся в надежной юрисдикции, безналоговый рост, самостоятельное управление инвестпортфелем, большая гибкость.

Мы увидели образец сбалансированного портфеля, состоящий из нескольких фондов: фонд золота, несколько рыночно нейтральных (то есть зарабатывающих вне зависимости от движения рынков) хедж-фондов, защищенный хедж-фонд, фонды инвестирующие в сельское хозяйство и в акции стран БРИК. Боюсь ошибиться (нет презентации перед глазами), кажется, доходность такого портфеля за истекший год составила 14%.

Важной частью выступления была иллюстрация того, сколько стоит НЕ инвестировать. Была показана разница между необходимыми взносами для формирования пенсии одного и того же размера (с учетом инфляции) для людей разных возрастов. Например, 20-летнему человеку для обеспечения себя пенсией в размере 3 тыс. евро достаточно ежемесячно инвестировать 130 евро. А 50-летнему – более 2 тыс. евро.

И вместо послесловия: хэппи энда не будет.

После выступления, за чаем, одна участница торжествующе, с чувством глубокого удовлетворения собой, сообщила мне, что ни во что и никому не верит и намерена остаться в ПФР «молчуном», потому что «нигде нет гарантий». Я думаю, что когда иностранцы говорят про «загадочную русскую душу», они имеют в виду именно это. Почему человек не хочет жить, как человек, отбивается изо всех сил от любых попыток сделать его более осведомленным и способным на осознанный выбор? «Молчит Русь, не дает ответа». Возможности у нас и возможности «у них» приблизительно одинаковы – это факт. Разница – в людях.

Презентация Дмитрия Чалого. Презентация Егора Косолапова.

Фото: pixabay.com

Расскажите коллегам:
Эта публикация была размещена на предыдущей версии сайта и перенесена на нынешнюю версию. После переноса некоторые элементы публикации могут отражаться некорректно. Если вы заметили погрешности верстки, сообщите, пожалуйста, по адресу correct@e-xecutive.ru
Комментарии
Юрист, Великобритания

Вот не надо про эти ''настоящие международные накопительные программы жизни в стране с самой развитой экономикой мира'', а то я Вас тоже могу проконсультировать по последствиям участия в таких программах, когда при наступлении страхового случая получить с этих глубокоуважаемых страховых компаний ничего не возможно, тем более из России.

Руководитель проекта, Санкт-Петербург

Ни разу у нас таких случаев не было. Там в отличии от других стран работают законы по защите инвестора и тем более накопительных программ страхования жизни. Компания с опытом работы более 54 лет на международном не имеет ни одного судебного разбирательства.

Руководитель проекта, Санкт-Петербург

И не надо, пожалуйста, обобщать. Мы тоже не лыком шиты. И за свои программы я спокоен, и за судьбу моих клиентов спокоен.

Руководитель проекта, Санкт-Петербург

Вы и Ваша семья сами-то застрахованы? Есть с чем сравнить? Или Вы очередной теоретик?

Юрист, Великобритания

Моя семья застрахована, за меня не переживайте, беспокойтесь за все остальное человечество.

Николай Романов Николай Романов Нач. отдела, зам. руководителя, Люксембург
>Компания с опытом работы более 54 лет на международном не имеет ни одного судебного разбирательства. И все 54 года имеет отношения с СССР / Россией ? Или с клиентами из этих стран ? И все 54 года вы с ними сотрудничаете или представляете их интересы ? Полноте. То, что нет проблем с представителями других стран - понятно, - на них эти программы и услуги и были рассчитаны при разработке и внедрении. Да и то, в местных ''ежовых'' рукавицах. А вот с бывшим СССР - ситуация много сложнее. В том числе, с поправкой на особенности чисто российского законодательства. Говоря проще, гражданин России, принимая участие в подобных программах, рискует вообещ в итоге остаться без всех своих средств. Полностью. И без реальных прав что-либо кому-либо доказать. И к тому же, - получить серьезные проблемы в России. И главное, когда клиенты столкнутся с проблемами, уверен, что они предъявят их в числе прочего и вам. И не завидую. Поскольку наши достают ''проблемных людей'' сегодня даже в Израиле. >Вы и Ваша семья сами-то застрахованы? Есть с чем сравнить? Да, в ''Ингосстрахе''. И более чем доволен. И главное, - случись что, - проблем никаких не будет в любой точке мира. И что самое главное, - в моем случае уже были прецеденты, - выплачивалось все без проблем, возни и судебных разбирательств.
Юрист, Великобритания

''Компания с опытом работы более 54 лет на международном не имеет ни одного судебного разбирательства''. Ну да, ну да....

9-Feb-2010

National Western Life Insurance Company (the ''Company'') is the named Defendant in the case of Sheila Newman vs. National Western Life Insurance Company which alleged mishandling of policyholder funds by an agent. On February 3, 2010, the 415th Judicial District Court of Parker County in Weatherford, Texas, entered a Final Judgment against the Company of approximately $208,000 for actual damages, attorney''s fees for preparation of trial, and prejudgment interest on the actual damages. In addition, the Final Judgment included $150 million for exemplary damages.

The Company will continue to vigorously defend this case by filing an appeal of the Final Judgment with the proper Court of Appeals in Texas. The Company believes the Final Judgment is inconsistent with current state and federal laws and intends to establish on appeal that it is not liable for the Plaintiff''s actual or exemplary damages.

Руководитель проекта, Санкт-Петербург

Николай! Я в своем сообщении точно указал, что это возможно стало с 01 января 2006 года. Можете меня проблемами не пугать, в моей команде и экономисты и юристы, и кандидаты наук изучали этот, и все таки выбрали эту страховую компанию.

Руководитель проекта, Санкт-Петербург

Я не сказал, что какая-то другая страховая компания хуже. Просто компания, которая работает на международном рынке имеет возможность диверсифицировать свои риски и имеет возможность предлагать свои продукты по минимальным тарифам, в несколько раз отличающимся в меньшую сторону по сравнению с компанией которую Вы прорекламировали. И таблицы смертности актуарии применяют международные, а не в коем случаи российские. Поэтому клиент выигрывает в цене и в качестве.

Хотите сравнить, пожалуйста. Я перевожу в полис ежегодно 1030 у.е. и имею страховую защиту 150000 у.е. А как Ваш полис?

Руководитель проекта, Санкт-Петербург

Неужели появилось какое-то негативное сообщение за 54 года. И то компания подала апелляцию, так как считает, что окончательное решение не согласуется с современным состоянием и федеральными законами.

Оставлять комментарии могут только зарегистрированные пользователи
Статью прочитали
Обсуждение статей
Все комментарии
Дискуссии
Все дискуссии
HR-новости
Россияне стали меньше тревожиться из-за работы

Год назад уровень тревожности россиян по поводу различных возможных проблем на работе был выше.

Уровень счастья напрямую влияет на продуктивность большинства россиян

При этом почти каждый четвертый респондент считает, что их руководитель ничего не делает для счастья сотрудников.

70% россиян отмечают сильное влияние работы на уровень стресса

Наибольший стресс создают строгие дедлайны, внезапные и большие объемы задач, а также собственные ошибки при выполнении задач.